隨著美國聯邦準備制度對利率保持鷹派立場，加上國際油價受中東局勢影響而劇烈波動，政府債券殖利率下滑，許多投資人正將目光轉向短期固定收益商品與貨幣市場基金，尋求市場波動下的潛在穩定性與收益。在此背景下，三檔美國銀行股因其在貨幣市場與短期收益產品的布局，成為市場關注焦點。

數位銀行 First Internet Bancorp 重返獲利

以線上服務為主的 First Internet Bank（母公司為 First Internet Bancorp），提供商業、中小企業、消費者及市政等多樣化銀行服務。該公司今年第二季（Q2 2026）的財報顯示淨利息收益增加，並已重返獲利。分析師預期其營收與獲利將有高度成長，市場將其市價總值估為 2.292 億美元。

First Internet Bancorp 的數位銀行模式結合了定存單（CD）、儲蓄與貨幣市場等產品，在投資人避險情緒上升時能有效吸引存款。不過，該銀行曾面臨虧損，且在美國中小企業管理局（SBA）貸款及特許經營融資等領域仍存在信用與資金風險，若市場環境惡化，可能對利潤造成壓力。其較低的股價淨值比（P/B ratio，衡量股價相對於每股淨值的比率）與被指數剔除的情況，也為其估值和市場情緒帶來需進一步檢視的因素，顯示該銀行故事才剛重新開始。

區域銀行 Nicolet Bankshares 穩健成長

Nicolet Bankshares 是一家總部位於綠灣的區域銀行控股公司，服務範圍涵蓋威斯康星州、密西根州和明尼蘇達州。其核心業務包括存款、貸款及貨幣市場基金等集合投資工具，年營收約 5.102 億美元，市價總值達 35.3 億美元。該公司過去五年的獲利穩健成長，今年第二季營收和淨利均優於分析師預期，淨利潤率維持在 30% 以上。這家銀行的穩健利息收益與積極的庫藏股（公司用自己的錢買回自家股票，通常會推升每股盈餘）策略，吸引不少投資人深入研究。

然而，Nicolet Bankshares 的本益比（P/E ratio，股價是每股盈餘的幾倍，數字越高代表市場願意付更多錢購買其獲利）高於許多美國銀行同業，股東近期也經歷股權稀釋（新發行股票導致原有股東持股比例降低）。此外，一筆 5,000 萬美元的一次性虧損，以及不斷上升的貸款沖銷（銀行將無法收回的貸款從帳上核銷為損失），都提醒投資人需密切關注其信用品質與資本配置策略。

Kearny Financial 專注消費者存款

Kearny Financial 是 Kearny Bank 的母公司，提供支票、儲蓄、貨幣市場和定存帳戶，並在區域市場提供住宅、商業和建築貸款。其來自儲貸業務的年營收約 1.7641 億美元，市價總值達 6.06 億美元。該公司在過去一年的獲利成長 39.1%，淨利潤率提升至 20.6%。Kearny Financial 特別吸引關注短期固定收益主題的投資人，因為它高度依賴消費者貨幣市場、儲蓄及其他存款帳戶，能在市場避險情緒升溫時吸納資金。

不過，Kearny Financial 的本益比同樣高於美國銀行業平均水準，且營收成長速度較整體市場緩慢。加上不穩定的股息發放紀錄、僅 4.7% 的股東權益報酬率（ROE，公司運用股東資金創造獲利的能力），以及相對較低的呆帳準備金，使得儘管近期獲利表現亮眼且具備經驗豐富的治理團隊，其成長品質與信用韌性仍值得投資人進一步分析。